曾飛：市場(chǎng)決定=資本決定=華爾街資本決定？

　　市場(chǎng)，自古就存在，不是今天才有的。中國(guó)在商代就已經(jīng)有了相當(dāng)發(fā)達(dá)的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)。可惜留下關(guān)于商朝經(jīng)濟(jì)的歷史資料較少，很遺憾，讓后人很難吸取當(dāng)時(shí)關(guān)于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的經(jīng)驗(yàn)與教訓(xùn)。明代的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)也比較發(fā)達(dá)，有一些經(jīng)驗(yàn)與教訓(xùn)可供吸取。

　　中國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)教育科研網(wǎng)韋森《“商人”來自“商朝”?》：這兩天讀已故的著名現(xiàn)代歷史學(xué)家童書業(yè)先生的《中國(guó)手工業(yè)商業(yè)發(fā)展史》(中華書局2005年修訂版)，收獲甚豐。……讀童先生的這部著作的最大收獲之一就是現(xiàn)在看來，在中國(guó)歷史的遠(yuǎn)古時(shí)期，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)和手工制造業(yè)就非常發(fā)達(dá)了。譬如，早在殷代，我們先祖的金屬制造技術(shù)就已經(jīng)很先進(jìn)了。由此可以斷定，作為世界五大軸心文明的中國(guó)古代社會(huì)中的分工和市場(chǎng)擴(kuò)展秩序的生成，并不比位于地中海沿岸的古希臘和羅馬帝國(guó)晚，甚至可以說早了許多年。譬如，在西周時(shí)期，中國(guó)的市場(chǎng)分工就十分細(xì)密了，曾有了金屬工、木工、玉石工、陶工、紡織工、皮革工、武器工等“百工”之說。另外，從《易?系辭傳》中談到神農(nóng)氏時(shí)的“日中為市，致天下之民，聚天下之貨，交易而退，各得其所”的描述中，我們也可以從中解讀出中國(guó)上古時(shí)期商品經(jīng)濟(jì)和市場(chǎng)貿(mào)易就十分發(fā)達(dá)了。并且，《周禮?司市》中曾有這樣的記載：“大市，日昃而市，百族為主;朝市，朝時(shí)而市，商賈為主;夕市，夕時(shí)而市，販夫販婦為主”。根據(jù)這一描述，我們也可以發(fā)現(xiàn)，在中國(guó)上古時(shí)期，朝廷官府就對(duì)市場(chǎng)進(jìn)行控制、管理并進(jìn)行分類了。讀了童先生的這部書，才發(fā)現(xiàn)，原來有政府管理的“有計(jì)劃的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)”，在西周時(shí)期就出現(xiàn)了!讀童先生的這部專著的另一個(gè)重要收獲是，我們可以大致從語(yǔ)源學(xué)上開始弄清現(xiàn)在漢語(yǔ)中的“商人”一詞的來源。在這部《中國(guó)手工業(yè)商業(yè)發(fā)展史》中，童書業(yè)(2005，頁(yè)4)先生考證道：“根據(jù)傳說，殷代的祖先相土創(chuàng)作‘乘馬’，王亥創(chuàng)作‘服牛’。王亥似乎曾駕牛車到黃河北岸去經(jīng)營(yíng)貿(mào)易。殷墟中發(fā)現(xiàn)海貝和玉等，都是遠(yuǎn)方的產(chǎn)物。《商書?盤庚》中說“具乃貝、玉”，貝、玉也就是所謂‘貨寶’，大概都是交易得來的。貝、玉可能已經(jīng)成為原始的貨幣。”根據(jù)這些記載，童書業(yè)先生認(rèn)為，在殷代，手工業(yè)已經(jīng)很發(fā)達(dá)，比較正式的商業(yè)也已經(jīng)開始興盛。童先生接著指出：“有人認(rèn)為‘商人’的‘商’即是‘商代’的‘商’，其說法也不無道理”。如果此說成立，原來我們今天漢語(yǔ)中所說的“商人”，原來是由殷商時(shí)代“經(jīng)商之人”而起的!漢語(yǔ)中的“商人”，原來與“商(代)人”有關(guān)。根據(jù)古代世界史上各國(guó)本族人往往不經(jīng)商，而最早經(jīng)商的多是外來人這一普遍事實(shí)，童書業(yè)(2005，頁(yè)22)在其后的考據(jù)中還發(fā)現(xiàn)，中國(guó)古代也有類似古代其他各國(guó)的情況。譬如，到了周代，殷商的“商人”可能還具有非國(guó)民性質(zhì)的待遇。據(jù)此，童書業(yè)先生推想到，“殷商人民長(zhǎng)于‘經(jīng)商’，‘商人’的商就是‘殷商’的商，周代的商人可能多是殷商人的后代，這也可備一說”。

　　《明朝經(jīng)濟(jì)史之明代經(jīng)濟(jì)概述》：從正德嘉(靖)之交開始，至萬歷中期的70多年，為社會(huì)經(jīng)濟(jì)形態(tài)出現(xiàn)新變化、自然經(jīng)濟(jì)的統(tǒng)治地位開始動(dòng)搖的時(shí)期。這一時(shí)期的主要特征是，商業(yè)性農(nóng)業(yè)獲得空前大發(fā)展，農(nóng)業(yè)人口減少，工商業(yè)人口猛增，農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)出現(xiàn)歷史性的變革。自正德末年起，農(nóng)民大規(guī)模四出逃亡的現(xiàn)象已經(jīng)有了轉(zhuǎn)變。代之而起的是，由東南沿海地區(qū)農(nóng)民首先自發(fā)進(jìn)行農(nóng)村經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整，或紛紛從農(nóng)村流入城市，脫離農(nóng)業(yè)生產(chǎn)，從事工商業(yè);或就地遷業(yè)，棄糧他種，發(fā)展商業(yè)性農(nóng)業(yè)，大種經(jīng)濟(jì)作物、大力發(fā)展家庭手工業(yè)和各種加工業(yè)。這個(gè)新動(dòng)向表明：經(jīng)過明中葉以來的長(zhǎng)期動(dòng)蕩起伏，社會(huì)秩序已漸漸趨向相對(duì)穩(wěn)定，經(jīng)濟(jì)發(fā)展由此進(jìn)入了一個(gè)新的階段。其主要標(biāo)志為：隨著人們本末觀念的更新，商品意識(shí)增強(qiáng)，商業(yè)性農(nóng)業(yè)獲得了空前的發(fā)展，商業(yè)日趨繁榮;手工業(yè)中的某些生產(chǎn)部門隱隱約約地閃出了資本主義生產(chǎn)方式萌芽的曙光;新興市鎮(zhèn)大量涌現(xiàn)，工商業(yè)人口大增，城鄉(xiāng)市場(chǎng)網(wǎng)絡(luò)開始形成;隨著海禁的解除，民間海上貿(mào)易得到新生。而最引人注目的變化，是農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)方式發(fā)生歷史性變革，出現(xiàn)富裕農(nóng)民的規(guī)模經(jīng)營(yíng)，集約化程度提高。這種發(fā)展勢(shì)頭的到來，主要是由于兩方面的推動(dòng)。一是國(guó)內(nèi)大局比較平和，除南倭北虜?shù)尿}擾之外，沒有發(fā)生大規(guī)模的戰(zhàn)爭(zhēng)，使社會(huì)經(jīng)濟(jì)有一個(gè)比較寬松的發(fā)展環(huán)境。南方農(nóng)、工、商業(yè)得以繼續(xù)穩(wěn)步發(fā)展，湖廣、四川等地迎來了新的機(jī)遇，成為全國(guó)重要的產(chǎn)糧區(qū)。特別是廣大北方地區(qū)，生產(chǎn)發(fā)展速度明顯加快，華北平原的發(fā)展更為突出。南北之間的經(jīng)濟(jì)交流日益頻繁，北方部分地區(qū)水稻的種植面積進(jìn)一步擴(kuò)大。二是以一條鞭法為中心的賦役改革。

　　《告訴你一個(gè)真實(shí)的明朝-經(jīng)濟(jì)篇》：明末的傳教士利瑪竇也說中國(guó)物質(zhì)生產(chǎn)極大豐富，無所不有，糖比歐洲白，布比歐洲精美……人們衣飾華美，風(fēng)度翩翩，百姓精神愉快，彬彬有禮，談吐文雅。明朝無論是鐵，造船，建筑等重工業(yè)，還是絲綢，紡織，瓷器，印刷等輕工業(yè)，在世界都是遙遙領(lǐng)先，工業(yè)產(chǎn)量占全世界的2/3以上，比農(nóng)業(yè)產(chǎn)量在全世界的比例還要高得多。明朝民間的工業(yè)不斷壯大，而官營(yíng)工業(yè)卻不斷委瑣。“明朝是以較短的時(shí)間完成了宋朝手工業(yè)從官營(yíng)到私營(yíng)的演變，而且變化得更為徹底。迄至明朝后期，除了鹽業(yè)等少數(shù)幾個(gè)行業(yè)還在實(shí)行以商人為主體的鹽引制外，大多數(shù)手工業(yè)都擺脫了官府的控制，成為民間手工業(yè)。所以，如果說中國(guó)農(nóng)業(yè)的私有化出現(xiàn)于戰(zhàn)國(guó)與漢代，那么，中國(guó)手工業(yè)的完全私有化，則遲至明代。”……商業(yè)稅明朝的商稅原先是30取一，即3.3%，后來皇帝與內(nèi)閣考慮減輕國(guó)用以減少百姓負(fù)擔(dān)，萬歷時(shí)降到了1.5%。小商小販年?duì)I業(yè)額在40兩白銀以下的免稅。從總體上看，萬歷早期的一些數(shù)據(jù)在整個(gè)明代比較有代表性：“商業(yè)稅收入包括鹽稅250萬兩，茶稅10余萬兩、市舶稅4萬兩、通過稅60萬兩、營(yíng)業(yè)稅20萬兩，總額不過340萬兩”，最多時(shí)是480萬兩。……晚明時(shí)期的中國(guó)民間私營(yíng)的經(jīng)濟(jì)力量遠(yuǎn)比同期西方強(qiáng)大得多，當(dāng)英國(guó)的商人手工場(chǎng)業(yè)主擁有幾萬英鎊已經(jīng)算是巨富的時(shí)候，明朝民間商人和資本家動(dòng)用幾百萬兩的銀子進(jìn)行貿(mào)易和生產(chǎn)已經(jīng)是很尋常，鄭芝龍海上貿(mào)易集團(tuán)的經(jīng)濟(jì)實(shí)力達(dá)到每年收入幾千萬兩白銀，當(dāng)時(shí)荷蘭的東印度公司根本無法與之相抗衡。

　　而如今更多的還得從世界市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)最發(fā)達(dá)的英、德、美等地區(qū)去獲取相關(guān)的經(jīng)驗(yàn)與教訓(xùn)。不汲取人類所有的成果和經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，理想社會(huì)是無法建成的。

　　這些經(jīng)驗(yàn)與教訓(xùn)最關(guān)緊要的無非是市場(chǎng)機(jī)制對(duì)民生的積極作用，以及市場(chǎng)失敗所造成的災(zāi)難。在理論界，市場(chǎng)有效論者與市場(chǎng)失敗論者各執(zhí)一詞，爭(zhēng)論不休。基于資本的利益，一圈人支持前者，堅(jiān)持自由市場(chǎng)，反對(duì)政府干預(yù);基于眾多平民的利益，一群人支持市場(chǎng)失敗論，支持政府干預(yù)。但人們很容易陷于偏執(zhí)，很少注意到市場(chǎng)的兩面性——在負(fù)反饋機(jī)制存在的場(chǎng)合，它能維持經(jīng)濟(jì)的均衡，合理配置資源，對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和民生有利;在正反饋存在的場(chǎng)合，它破壞經(jīng)濟(jì)的均衡，導(dǎo)致資源的不合理配置，制造經(jīng)濟(jì)災(zāi)難，對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和民生有害。從而使主流經(jīng)濟(jì)學(xué)失去了現(xiàn)實(shí)性，成為一種脫離實(shí)際的近乎宗教的狂熱。人們不再關(guān)注它的真理性，而只關(guān)注理論主張關(guān)乎自己的利益的一面，成為政治與經(jīng)濟(jì)利益的直接對(duì)抗。這種標(biāo)榜著“理性”旗號(hào)的抗?fàn)帲觿〉膮s是非理性的經(jīng)濟(jì)災(zāi)難。

　　因此，筆者覺得有必要重提關(guān)于學(xué)術(shù)與政治分野的主張：學(xué)術(shù)與政治分野，是興國(guó)強(qiáng)邦所必須。學(xué)者獨(dú)立思考、自由研究，直接對(duì)理論與事物原本的規(guī)律性相符合負(fù)責(zé);管理者、政治家采用適宜的學(xué)術(shù)成果，獨(dú)立決策，直接對(duì)決策的后果負(fù)責(zé)。在政治力量與資本勢(shì)力授意下，學(xué)者不顧事物原本的規(guī)律性而推出的所謂“理論”，不是學(xué)術(shù);對(duì)理論與事物原本的規(guī)律性相符合負(fù)責(zé)，而不直接參與公共決策的學(xué)術(shù)研究也不該被視為政治活動(dòng)或經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。明確學(xué)界與政界、商界的分野，是中國(guó)走向盛世的前奏曲，此曲必須奏響。

　　下面的評(píng)論屬于學(xué)術(shù)范疇。傾向于從哲學(xué)的視角，也就是整體性而不是細(xì)則的角度關(guān)注市場(chǎng)的兩面性及其對(duì)它的利用與限制問題。具體政策問題不是討論的重點(diǎn)。

　　市場(chǎng)機(jī)制的積極作用

　　(美)約翰-卡西迪《市場(chǎng)是怎么失敗的-第2章亞當(dāng)-斯密的“看不見的手”》：“自由市場(chǎng)總是會(huì)讓所有人受益的觀點(diǎn)也是極端的。當(dāng)然，當(dāng)經(jīng)濟(jì)學(xué)家使用‘自由市場(chǎng)’這一術(shù)語(yǔ)時(shí)，他們所指的不是單個(gè)店主，而是組織生產(chǎn)、流通和消費(fèi)的整個(gè)系統(tǒng)。就整個(gè)經(jīng)濟(jì)而言，一共存在三類重要的市場(chǎng)：顧客購(gòu)買包括豐田皇冠、理發(fā)服務(wù)乃至夏威夷假期在內(nèi)各類商品的商品市場(chǎng)，企業(yè)以及其他雇主雇用工人的勞動(dòng)市場(chǎng)，個(gè)人以及機(jī)構(gòu)將其富余資金貸出或投資的金融市場(chǎng)。這些市場(chǎng)是各不相同的。經(jīng)濟(jì)學(xué)家通常模糊化其差異，將計(jì)算機(jī)程序員和股票指數(shù)期貨像iPod或罐裝土豆一樣處理，把它們都視做滿足需求的商品。這種抽象的方法忽略了市場(chǎng)是社會(huì)組織的事實(shí)，但是它使得經(jīng)濟(jì)學(xué)家能夠?qū)Ｗ⒂谒鼈儽澈蟮墓餐卣鳎缂?lì)機(jī)制、競(jìng)爭(zhēng)和價(jià)格所扮演的角色。基于某些原因，市場(chǎng)體系被證明是穩(wěn)定的。它們通過使個(gè)人、企業(yè)以及國(guó)家專門從事自己最擅長(zhǎng)的事情，擴(kuò)大了經(jīng)濟(jì)中的生產(chǎn)能力;通過為投資和創(chuàng)新提供激勵(lì)，推動(dòng)生產(chǎn)力和工資不斷提高。這些因素綜合在一起，在過去的幾百年里，極大地提升了人們的生活水平。而且，由于市場(chǎng)依靠自身利益而非政府的指令來指導(dǎo)消費(fèi)者、投資者以及商業(yè)管理人員的決策，它并不需要封建君主或者全知全能的中央計(jì)劃者來組織這一切。最早將這些觀點(diǎn)組合在一起的經(jīng)濟(jì)學(xué)家是亞當(dāng)-斯密……斯密說：‘由于勞動(dòng)的分工，使各行各業(yè)的產(chǎn)量出現(xiàn)大幅度增加，如果這發(fā)生在一個(gè)政治修明的社會(huì)里，將實(shí)現(xiàn)那種普及到最下層人民的普遍富裕。’”。

　　市場(chǎng)的積極作用“在過去的幾百年里，極大地提升了人們的生活水平”是事實(shí);但“將實(shí)現(xiàn)那種普及到最下層人民的普遍富裕”的預(yù)言并沒有實(shí)現(xiàn)，現(xiàn)實(shí)是極少數(shù)人極端富裕和最下層人民的普遍貧困——所謂的兩極分化。

　　這樣的事實(shí)印證了什么呢?那就是市場(chǎng)機(jī)制對(duì)民生的積極作用，以及市場(chǎng)失效所造成的災(zāi)難。

　　所謂的“市場(chǎng)機(jī)制”，其核心是價(jià)格機(jī)制。“在斯密理想化的自由市場(chǎng)中，競(jìng)爭(zhēng)在防止企業(yè)獲得暴利的同時(shí)，也迫使它們供應(yīng)消費(fèi)者希望購(gòu)買的東西，并削減不受歡迎產(chǎn)品的產(chǎn)量。商品價(jià)格向‘自然價(jià)格’(naturalprice)回歸，在這個(gè)價(jià)格水平上，生產(chǎn)者只能承擔(dān)勞動(dòng)力、原材料和租金的支出，并獲得正常水平的利潤(rùn)。市場(chǎng)體系能使人力資源和物資資源流向最需要它們的地方，并將價(jià)格與成本聯(lián)系在一起，就這一點(diǎn)而言它是有效的。同時(shí)，它也是自我糾偏的，如果商品出現(xiàn)短缺，價(jià)格就會(huì)上漲，同時(shí)供給增加;如果商品出現(xiàn)過剩，價(jià)格就會(huì)下跌，同時(shí)生產(chǎn)收縮，直到供給和需求達(dá)到平衡。對(duì)這類調(diào)整過程的技術(shù)稱謂是‘負(fù)反饋’，而且它在大多數(shù)穩(wěn)定的動(dòng)態(tài)系統(tǒng)里都很常見，如恒溫控制加熱系統(tǒng)以及人體內(nèi)的荷爾蒙分泌系統(tǒng)。當(dāng)一個(gè)初始的干擾發(fā)生后，價(jià)格變動(dòng)使得抵消調(diào)整發(fā)生作用，它使市場(chǎng)重新回歸平衡。……斯密寫道，‘在這種情況下，就像在很多其他場(chǎng)合一樣，他被一只看不見的手引導(dǎo)著，去盡力達(dá)成一個(gè)并非他本意想要達(dá)到的目的……通過追求自身的利益，往往能使他比在真正出于本意的情況下更有效地促進(jìn)社會(huì)的利益。”

　　自由市場(chǎng)并不僅僅是一個(gè)經(jīng)濟(jì)奇跡：它是一個(gè)神奇的、精巧的裝置，將個(gè)人自私自利的行為以某種方式轉(zhuǎn)換為對(duì)社會(huì)有益的結(jié)果。用米爾頓-弗里德曼和羅斯-弗里德曼的話說就是：“亞當(dāng)-斯密的天才閃光之處在于，他認(rèn)識(shí)到從買者和賣者自主交易(簡(jiǎn)而言之，就是在自由市場(chǎng)中)產(chǎn)生的價(jià)格，能夠協(xié)調(diào)數(shù)百萬人的活動(dòng)，每個(gè)人都追求自身的利益，這種方式使得每個(gè)人的福利都得到改善。這在當(dāng)初是一個(gè)令人吃驚的想法，而且在今天看來也是如此，每個(gè)人都追求自身的利益，很多人行動(dòng)所產(chǎn)生的無意識(shí)的結(jié)果形成了經(jīng)濟(jì)秩序。”稍微令人感到驚奇的是，很多斯密的信徒以一種準(zhǔn)宗教的狂熱來解釋他們的觀點(diǎn)，并嚴(yán)厲地批評(píng)政府對(duì)經(jīng)濟(jì)的干預(yù)，認(rèn)為這不僅是不明智的，還存在道德錯(cuò)誤。

　　斯密認(rèn)為，政府的活動(dòng)范圍應(yīng)該加以限定，僅限于清除那些阻礙競(jìng)爭(zhēng)性市場(chǎng)運(yùn)轉(zhuǎn)的過時(shí)法規(guī)，如價(jià)格控制以及特定行業(yè)準(zhǔn)入的法律限制。“任何一個(gè)人，只要他不觸犯公正的司法，應(yīng)當(dāng)有充分的自由以自己的方式去追求自身利益最大化以及將其產(chǎn)業(yè)和資本與任何其他人或其他層級(jí)的人進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)26。”這種哲學(xué)通常被稱為“自由放任主義”(laissez-faire)——這是一個(gè)法語(yǔ)詞匯，意為放任不管。在18世紀(jì)的社會(huì)背景下，放任主義涉及強(qiáng)化私有產(chǎn)權(quán)、降低進(jìn)口商品的關(guān)稅以及廢除中世紀(jì)經(jīng)濟(jì)制度的遺產(chǎn)，包括它的封建特權(quán)、對(duì)勞動(dòng)者同業(yè)工會(huì)的限制、政府施加的對(duì)特定商品生產(chǎn)和銷售的地方壟斷、對(duì)貨幣借貸者的敵對(duì)性態(tài)度以及對(duì)新生產(chǎn)方法的猜疑。“如果經(jīng)濟(jì)免受人為限制的影響，競(jìng)爭(zhēng)將能確保就業(yè)，并確保資源的利用最符合整個(gè)社會(huì)的利益。”斯密這樣寫道。(來源：《市場(chǎng)是怎么失敗的》)

　　但是亞當(dāng)-斯密并沒有自由市場(chǎng)推向極端。斯密和他的后繼者們也相信，政府有責(zé)任保護(hù)公眾免受金融詐騙和投機(jī)性泡沫的侵害，它們?cè)?8世紀(jì)和19世紀(jì)的英國(guó)都普遍存在。為了防止信貸崩盤的反復(fù)出現(xiàn)，斯密主張禁止銀行向投機(jī)的借款人發(fā)放銀行券。“毫無疑問，從某種方面說，這些限制可能被視做對(duì)天然自由的一種侵犯，”斯密寫道，“但是，這種少數(shù)人的天然自由，可能會(huì)危害整個(gè)社會(huì)的安全，要受到而且應(yīng)該受到所有政府的法律制裁，無論是最民主的政府，抑或是最專制的政府。法律強(qiáng)制人們建筑隔離墻，以預(yù)防火災(zāi)蔓延，這也是一種對(duì)天然自由的侵犯，與我們這里所討論的對(duì)銀行活動(dòng)的限制如出一轍。”關(guān)于金融市場(chǎng)是理性的、自我糾偏的機(jī)制的觀點(diǎn)，是最近40年的一個(gè)發(fā)明。在此之前，大部分經(jīng)濟(jì)學(xué)家與查爾斯-麥基(CharlesMackay)的觀點(diǎn)一致。后者在其1841年出版的《大癲狂：非同尋常的大眾幻想與全民瘋狂》一書中，麥基將投機(jī)性狂熱，如17世紀(jì)30年代荷蘭的“郁金香狂熱”和18世紀(jì)20年代英國(guó)的南海泡沫，與女巫的布道、千禧年主義者以及其他集體癲狂的事件進(jìn)行比較。從麥基對(duì)金融持有偏見的看法到格林斯潘樂觀看法的轉(zhuǎn)變，用了很長(zhǎng)一段時(shí)間，而且它是基于，至少是部分地基于，對(duì)“看不見的手”理論的誤讀，因?yàn)樗姑軓膩頉]有打算將它應(yīng)用于金融領(lǐng)域。

　　市場(chǎng)機(jī)制有效的前提就是負(fù)反饋能夠起作用。在負(fù)反饋不能起作用的場(chǎng)合，所謂的市場(chǎng)機(jī)制也就失效，商品價(jià)格不但不能向自然價(jià)格回歸，反而越來越背離自然價(jià)格，一路高歌猛進(jìn)，直至崩潰。最典型的不過于房地產(chǎn)與金融市場(chǎng)，經(jīng)濟(jì)危機(jī)反復(fù)在這個(gè)領(lǐng)域開始爆發(fā)。可怕的是人們自身的利益所造成的偏執(zhí)性，故意把部份場(chǎng)合能夠起作用的市場(chǎng)機(jī)制夸張成在一切場(chǎng)合都能夠起作用。因此人為地制造了經(jīng)濟(jì)災(zāi)難。

　　市場(chǎng)失效的災(zāi)難后果

　　“與負(fù)反饋相反的過程是正反饋，它會(huì)放大最初的波動(dòng)。正反饋在引發(fā)核爆炸、快速的人口增長(zhǎng)以及股票市場(chǎng)泡沫等方面發(fā)揮作用。”(《市場(chǎng)是怎么失敗的》)在正反饋起作用的場(chǎng)合市場(chǎng)機(jī)制失效，某些決策者的私利所造成的偏執(zhí)性使得他們故意把它視為市場(chǎng)機(jī)制照樣能夠起作用而堅(jiān)持自由市場(chǎng)的政策，如美聯(lián)儲(chǔ)主席格林斯潘，忽視金融危機(jī)的預(yù)警信號(hào)，堅(jiān)持政府不干預(yù)政策，堅(jiān)信自由市場(chǎng)能夠自我調(diào)節(jié)，結(jié)果放任金融危機(jī)造成巨大的災(zāi)難。

　　歷史事實(shí)是，在2003～2006年，當(dāng)住房?jī)r(jià)格加速上漲時(shí)，很多關(guān)于房?jī)r(jià)的擔(dān)憂不斷見諸媒體。這些預(yù)警信號(hào)被忽視的一個(gè)原因是，人們拒絕相信房?jī)r(jià)下跌。隨著房地產(chǎn)泡沫的持續(xù)，諾薩福特關(guān)于全國(guó)范圍內(nèi)住房?jī)r(jià)格單向上漲的觀點(diǎn)，獲得了美國(guó)政府的官方認(rèn)可。2003年4月，艾倫-格林斯潘堅(jiān)持認(rèn)為美國(guó)沒有出現(xiàn)房地產(chǎn)泡沫。2004年10月，他指出房地產(chǎn)本身不會(huì)導(dǎo)致投機(jī)，并解釋說“在房子出售后，房子的所有者必須搬走并尋找其他住處”。在2005年6月國(guó)會(huì)山的聽證會(huì)上，他承認(rèn)一些地區(qū)存在房地產(chǎn)“泡沫”，但他排除了全國(guó)范圍內(nèi)出現(xiàn)泡沫的可能性，并認(rèn)為住房市場(chǎng)是區(qū)域性的。盡管不能排除一些地區(qū)住房?jī)r(jià)格的下降，格林斯潘總結(jié)說：“這些住房?jī)r(jià)格下跌即便發(fā)生，也不會(huì)產(chǎn)生重大的宏觀經(jīng)濟(jì)影響。”對(duì)于青年經(jīng)濟(jì)學(xué)家拉詹關(guān)于政府有必要對(duì)華爾街的薪酬機(jī)制進(jìn)行某種程度干預(yù)的建議，美聯(lián)儲(chǔ)副主席唐-科恩堅(jiān)持認(rèn)為：“以長(zhǎng)期的風(fēng)險(xiǎn)為代價(jià)獲取短期的利潤(rùn)、對(duì)客戶隱瞞他們所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)或使其聲譽(yù)處于危險(xiǎn)之中，這并不符合銀行和其他金融機(jī)構(gòu)高管層的利益。因此，關(guān)于需要政府干預(yù)薪酬機(jī)制的市場(chǎng)失敗，我并沒有看到確切的證據(jù)。”(來源：《市場(chǎng)是怎么失敗的》)

　　約翰-卡西迪指出，自由市場(chǎng)機(jī)制經(jīng)常會(huì)失效，市場(chǎng)經(jīng)常通過價(jià)格系統(tǒng)向我們發(fā)出錯(cuò)誤的信號(hào)。例如，一旦泡沫開始產(chǎn)生，自由市場(chǎng)就不再能夠理性或有效地分配資源，它通過提供快速且不費(fèi)力的獲利機(jī)會(huì)，為個(gè)人和企業(yè)提供不正當(dāng)?shù)募?lì)，使他們以一種個(gè)體理性但集體非理性的方式行事。市場(chǎng)失敗現(xiàn)象普遍存在，包括壟斷、博弈論、選美競(jìng)賽、隱藏信息、災(zāi)難短視、不確定性以及投機(jī)泡沫等。

　　市場(chǎng)機(jī)制失效造成了災(zāi)難性的后果。斯密“將實(shí)現(xiàn)那種普及到最下層人民的普遍富裕”和“確保資源的利用最符合整個(gè)社會(huì)的利益”的許諾并沒有實(shí)現(xiàn)。天涯經(jīng)濟(jì)論壇《自由市場(chǎng)主義是如何失敗的?》的文章指出：“根據(jù)相關(guān)資料統(tǒng)計(jì)，事實(shí)上全球最富的300人擁有的財(cái)富比全球最窮30億人(幾乎相當(dāng)于地球一半人口)的財(cái)富總和還要多。不過實(shí)際情況其實(shí)更加糟糕：全球最富有的200人擁有大約2.7萬億美元的財(cái)富，遠(yuǎn)遠(yuǎn)多于35億最窮人口2.2萬億美元的財(cái)富總和。還有一個(gè)數(shù)據(jù)更加殘酷地說明了世界不平等以及這種不平等將會(huì)進(jìn)一步加劇。最近的一份報(bào)告顯示，‘最近20年，1%最富者的收入增加了60%，金融危機(jī)不但沒有阻止反而加速了他們財(cái)富的增加，其中0.01%最富者的收入增長(zhǎng)最快’。”

　　有效地利用市場(chǎng)工具

　　有論者指出，上海交通大學(xué)研究員、經(jīng)濟(jì)學(xué)家高連奎說：“上世紀(jì)70年代及以前，我們照搬蘇聯(lián)，80年代我們學(xué)習(xí)新加坡，90年代我們羨慕阿根廷，本世紀(jì)前十年我們又模仿美國(guó)，偶像相繼倒下，今后十年我們一定要走出自己的模式。”東施效顰只能葬送中國(guó)。他又認(rèn)為：“任市場(chǎng)造成的危害肯定比干預(yù)市場(chǎng)造成的危害要大的多”，“凱恩斯是‘財(cái)政干預(yù)主義’，佛里德曼是‘貨幣干預(yù)主義’”。然而“中國(guó)特色”卻是權(quán)力干預(yù)主義，其敗北恐怕要比凱恩斯和佛里德曼更狼狽。如今中國(guó)走向何方?中南大學(xué)教授孫錫良說：“似乎準(zhǔn)備把市場(chǎng)完全交給資本”。這是怎么回事?正是新自由主義在中國(guó)發(fā)揮作用的。

　　凱恩斯主義是以英國(guó)著名經(jīng)濟(jì)學(xué)家約翰-梅納德-凱恩斯(JohnMaynardKeynes)的理論為基礎(chǔ)，主張國(guó)家干預(yù)經(jīng)濟(jì)政策以實(shí)現(xiàn)充分就業(yè)和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的一個(gè)當(dāng)代西方經(jīng)濟(jì)學(xué)派。提出政府干預(yù)機(jī)制在一定時(shí)期內(nèi)可作為經(jīng)濟(jì)政策指導(dǎo)的基礎(chǔ)，政府的介入可克服市場(chǎng)機(jī)制的盲目性。凱恩斯主要政策主張首先市場(chǎng)機(jī)制不是萬能的，市場(chǎng)缺陷的存在是客觀的必然的，而市場(chǎng)的缺陷不能用市場(chǎng)的辦法來解決，能調(diào)節(jié)市場(chǎng)機(jī)制，彌補(bǔ)市場(chǎng)缺陷，糾正市場(chǎng)失靈的只有靠政府的宏觀調(diào)控力量，只有政府對(duì)經(jīng)濟(jì)積極有效的干預(yù)作用才能保證經(jīng)濟(jì)的持續(xù)繁榮，政府對(duì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的五大功能：宏觀經(jīng)濟(jì)的制衡功能、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的保護(hù)功能、整體效益的優(yōu)化功能、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的協(xié)調(diào)功能、公平分配的維護(hù)功能使現(xiàn)代政府對(duì)經(jīng)濟(jì)的有效干預(yù)成為必然。在有效需求不足理論的基礎(chǔ)上，凱恩斯主張需求管理政策。不能僅僅靠私人經(jīng)濟(jì)力量的自發(fā)調(diào)節(jié)。凱恩斯全面地論述了其經(jīng)濟(jì)理論和政策主張，認(rèn)為“薩伊定律”并不成立，供給不能自動(dòng)創(chuàng)造需求，資本主義經(jīng)濟(jì)也不能自動(dòng)地達(dá)到均衡。因?yàn)椋谶呺H消費(fèi)傾向一般比較穩(wěn)定的情況下，人們總是把所增加收入的大部分用于儲(chǔ)蓄，而不是消費(fèi)，這使得有效需求經(jīng)常地表現(xiàn)為不足，社會(huì)總供給和社會(huì)總需求難以自動(dòng)實(shí)現(xiàn)均衡。所以，為了解決有效需求不足的問題，凱恩斯主張放棄經(jīng)濟(jì)自由主義，代之以國(guó)家干預(yù)的方針和政策。國(guó)家干預(yù)的最直接的表現(xiàn)，就是實(shí)現(xiàn)赤字財(cái)政政策，增加政府支出，以公共投資的增量來彌補(bǔ)私人投資的不足。增加公共投資和公共消費(fèi)指出，實(shí)現(xiàn)擴(kuò)張性的財(cái)政政策，這是國(guó)家干預(yù)經(jīng)濟(jì)的有效方法。由此而產(chǎn)生的財(cái)政赤字不僅無害，而且有助于把經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的“漏出”或“呆滯”的財(cái)富重新用于生產(chǎn)和消費(fèi)，并且政府應(yīng)該試圖將資金投入到那些能為國(guó)家提高設(shè)國(guó)產(chǎn)里的生產(chǎn)活動(dòng)中去，從而可以實(shí)現(xiàn)供求關(guān)系的平衡，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。凱恩斯主義經(jīng)濟(jì)政策的目標(biāo)是充分就業(yè)、價(jià)格穩(wěn)定、經(jīng)濟(jì)持續(xù)均衡增長(zhǎng)和國(guó)際收支平衡。按照有效需求原理的邏輯結(jié)論，政府干預(yù)的途徑是刺激消費(fèi)和擴(kuò)大(私人和政府)投資，對(duì)此，凱恩斯提出應(yīng)擴(kuò)大政府支出來擴(kuò)大總需求。通過政府?dāng)U大開支來擴(kuò)張總需求。他指出，“某種程度的全面投資社會(huì)化將要成為大致取得充分就業(yè)的唯一手段”。他主張通過政府舉債的方法來擴(kuò)大政府的開支，而政府為解救事業(yè)所增加的開支應(yīng)主要用于公共工程項(xiàng)目。(《凱恩斯主義財(cái)政政策》)

　　凱恩斯主義財(cái)政政策的根本目的是維護(hù)資本主義私有制，是為壟斷資產(chǎn)階級(jí)牟取高額利潤(rùn)服務(wù)的。它適應(yīng)資產(chǎn)階級(jí)消除經(jīng)濟(jì)危機(jī)的迫切心理，因此長(zhǎng)期受到資本主義國(guó)家政府的重視并予以實(shí)施。主要表現(xiàn)在20世紀(jì)30年代以來，特別是第二次世界大戰(zhàn)以來，一些資本主義國(guó)家財(cái)政收支規(guī)模急速膨脹，赤字財(cái)政遂成為這些國(guó)家的基本財(cái)政政策，國(guó)債積累達(dá)到十分龐大的規(guī)模。有的國(guó)家則以不同方式把稅收、公債、社會(huì)福利支出、公共工程投資等財(cái)政政策作為資本主義社會(huì)制度的自動(dòng)穩(wěn)定器加以廣泛運(yùn)用。(廣東財(cái)經(jīng)大學(xué)《凱恩斯主義財(cái)政政策概述》)

　　上海證券報(bào)《高連奎：凱恩斯從未失敗佛里德曼從未成功》：凱恩斯的理論被稱為“挖坑-填坑”，佛里德曼的理論，被稱為“直升機(jī)撒錢”，但這些都是比喻，都是為了說明道理，而進(jìn)行的簡(jiǎn)化，在現(xiàn)實(shí)中，沒有任何一個(gè)政治家會(huì)去挖坑，也沒有任何一個(gè)央行行長(zhǎng)開著直升機(jī)去撒錢。大蕭條時(shí)，羅斯福實(shí)行凱恩斯主義的結(jié)果是，修建了幾千個(gè)飛機(jī)場(chǎng)，幾萬個(gè)體育場(chǎng)，這些一直到現(xiàn)在都受益。伯南克實(shí)行佛里德曼的貨幣主義也是購(gòu)買債券，不會(huì)撒錢。凱恩斯主義在美國(guó)從來就沒失敗過，凱恩斯主義在美國(guó)的實(shí)踐，主要有三大階段，一個(gè)是羅斯福時(shí)期，一個(gè)戰(zhàn)后的艾森豪威爾時(shí)期，一個(gè)就克林頓時(shí)期，這三個(gè)實(shí)行凱恩斯主義時(shí)期都成功了，而且都成功的相當(dāng)輝煌。羅斯福新政在歷史上早已留下美名，不僅挽救了美國(guó)，也挽救了英國(guó)、法國(guó)，如果沒有凱恩斯主義和羅斯福新政，就沒有美國(guó)的經(jīng)濟(jì)恢復(fù)，就不可能在二戰(zhàn)時(shí)拯救英法，那現(xiàn)在英法可能還是德國(guó)殖民地。……在美國(guó)歷史上凱恩斯主義確實(shí)有一段時(shí)間沒有被采用，這與美國(guó)政治有關(guān)，凱恩斯是民主黨的政策主張，共和黨一般不會(huì)采用，那共和黨怎么辦呢，那就是佛里德曼主義。佛里德曼的核心理論是“單一貨幣規(guī)則”，大家知道，貨幣政策調(diào)整，主要有兩種手段，一種是利率調(diào)節(jié)，也就是貨幣價(jià)格調(diào)節(jié)，一種是貨幣數(shù)量調(diào)節(jié)，一般的條件存款準(zhǔn)備金率。佛里德曼的所謂“單一”其實(shí)就是只調(diào)節(jié)貨幣數(shù)量，不管貨幣價(jià)格。調(diào)節(jié)貨幣數(shù)量是根據(jù)一個(gè)固定的公式，而不管現(xiàn)實(shí)的經(jīng)濟(jì)狀況。佛里德曼本身是個(gè)反政府主義者，他的初衷也是要緊縮貨幣的，但是事態(tài)不一定按你的初衷發(fā)展，美國(guó)在套用佛里德曼的貨幣發(fā)行公式時(shí)，不僅沒有起到緊縮貨幣的作用，反而起到了超發(fā)貨幣的作用，因?yàn)榉鹄锏侣呢泿殴嚼镉袀€(gè)“通脹加數(shù)”，結(jié)果是貨幣發(fā)的多，通脹越高，下次發(fā)行的時(shí)候，加上一個(gè)高通脹，貨幣就發(fā)的更多了，以此循環(huán)，貨幣越發(fā)越多，最后到了不可收拾的局面，最后慘敗，美國(guó)的滯漲就是這么來的。滯是因?yàn)楦呃剩瑵q是因?yàn)樨泿虐l(fā)的太多。等沃爾克上臺(tái)后，佛里德曼的主張就被廢掉了一半，等格林斯潘上臺(tái)后，“單一貨幣政策”就徹底被廢除了。……只要發(fā)生經(jīng)濟(jì)危機(jī)，肯定是生產(chǎn)過剩，即使現(xiàn)在的經(jīng)濟(jì)危機(jī)不再直接表現(xiàn)為制造業(yè)的生產(chǎn)過剩，而是以金融危機(jī)的形式表現(xiàn)出來，但從根本上仍然是生產(chǎn)過剩，比如美國(guó)這次經(jīng)濟(jì)危機(jī)就是因?yàn)榉康禺a(chǎn)過剩，房地產(chǎn)過剩，房子賣不出去，就想出各種辦法，鼓勵(lì)沒有收入的窮人買房，最后窮人還不起貸款，演變成了次貸危機(jī)，又?jǐn)U散成了金融危機(jī)、經(jīng)濟(jì)危機(jī)、國(guó)家債務(wù)危機(jī)，但從源頭上還是生產(chǎn)過剩的問題。……中國(guó)搞凱恩斯主義本來成功了，但2010年下半年開始又搞了佛里德曼的貨幣主義，緊縮貨幣的結(jié)果就是，600多位知名企業(yè)家跳樓或跑路，15萬家小企業(yè)破產(chǎn)，溫州、鄂爾多斯、神木三個(gè)中國(guó)最富有的城市全民破產(chǎn)，從2012年又不得不開始穩(wěn)增長(zhǎng)，教訓(xùn)不可謂不慘重，中國(guó)應(yīng)該吸取這次佛里德曼貨幣主義的教訓(xùn)。金融危機(jī)爆發(fā)以來，中美貨幣政策的對(duì)決，可以稱為“凱恩斯大戰(zhàn)佛里德曼”，也人指出”“凱恩斯大戰(zhàn)哈耶克”，這里面根本沒有哈耶克什么事，當(dāng)然哈耶克學(xué)派也不閑著，也是動(dòng)作頻頻，哈耶克在宏觀經(jīng)濟(jì)上沒有什么太多的主張，哈耶克的主張是“私有化”，中國(guó)去年拋出的“世行報(bào)告”，核心就是國(guó)企私有化，這就是哈耶克主義者背后運(yùn)作的結(jié)果，但后來沒有得逞，但他們掀起了鐵路私有化輿論高潮，卻取得了成功，鐵道部撤銷了，所以哈耶克主義者喊出了“大快人心”的感嘆，下一步的主張就是私分鐵路，“送給官員”，這能否成行，還有待觀察。所以本次對(duì)決的結(jié)果就是凱恩斯完勝，佛里德曼完敗，哈耶克小勝。——不過，高連奎似乎過度張揚(yáng)了凱恩斯。特別是在中國(guó)變了味的政府投資拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)，不是從未失敗，而是失誤連連。凱恩斯、佛里德曼和哈耶克五味雜陳，混雜成了中國(guó)式怪胎。4萬億投資拉動(dòng)，超量印制鈔票再加上政績(jī)工程浪費(fèi)、官商勾結(jié)腐敗和私有化掠奪給中國(guó)經(jīng)濟(jì)造成了嚴(yán)重后果——空置房遍地、房地產(chǎn)泡沫空前、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)失衡、環(huán)境嚴(yán)重污染，結(jié)果是喂飽了官僚資本，破壞了可持續(xù)發(fā)展，空有其名的GDP上去了，國(guó)民平均收入?yún)s停滯不前，財(cái)富又向極少數(shù)官紳土豪高度集中，結(jié)果還是窮困了百姓。

　　不管論者如何眾說紛紜，反正近十年中國(guó)的折騰，依然走著老路，以前照搬蘇聯(lián)，后來模仿美國(guó)，偶像相繼倒下，而我們自己卻沒有模式。目的也令人可疑，似乎不在意人民大眾的福祉，而只關(guān)心官員的先富起來。因此也就只有人云也云，沒人愿意去認(rèn)真分析市場(chǎng)為何時(shí)而有效，時(shí)而失效，時(shí)而推動(dòng)了經(jīng)濟(jì)發(fā)展，時(shí)而制造經(jīng)濟(jì)災(zāi)難。如此瞎子摸象，永遠(yuǎn)不知全貌，胡亂“設(shè)計(jì)”，自然走不出自己的路來。

　　對(duì)于市場(chǎng)失敗，巴托爾在《剖析市場(chǎng)失敗》(TheAnatomyofMarketFailure)的論文中指出，第一種市場(chǎng)失敗是壟斷或者寡頭壟斷，第二種市場(chǎng)失敗是所謂的“公共產(chǎn)品”問題，第三種市場(chǎng)失敗是溢出效應(yīng)或“外部性”。歷史經(jīng)驗(yàn)表明自由市場(chǎng)機(jī)制經(jīng)常會(huì)失效的領(lǐng)域，最典型的莫過于行業(yè)和渠道壟斷、投機(jī)性房地產(chǎn)和金融投機(jī)性泡沫。在這些領(lǐng)域，負(fù)反饋不存在，反而出現(xiàn)正反饋，它會(huì)放大最初的波動(dòng)，價(jià)格不但不會(huì)向“自然價(jià)格”回歸，反而會(huì)一路飆升，制造泡沫，直至泡沫破裂，陷入經(jīng)濟(jì)災(zāi)難。在“看不見的手”不能有效配置資源的情景下，“看得見的手”就必須進(jìn)行有效的干預(yù)，保證資源的有效配置，防止出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)災(zāi)難。完全把資源配置交給自由市場(chǎng)是一種極不負(fù)責(zé)任的理論。

　　要走出自己的路來，中國(guó)的經(jīng)濟(jì)學(xué)者就必須鄙視拍馬經(jīng)濟(jì)學(xué)，拋棄緊跟美國(guó)壟斷資本跑龍?zhí)缀团墓倭刨Y本的馬屁的偽經(jīng)濟(jì)學(xué)。轉(zhuǎn)而認(rèn)真總結(jié)一下歷史經(jīng)驗(yàn)，抓住市場(chǎng)何時(shí)負(fù)反饋起作用，何時(shí)正反饋起作用，在每一種市場(chǎng)機(jī)制失效的情景下，政府如何有效干預(yù)的關(guān)鍵性問題進(jìn)行深入的研究。有了這樣的經(jīng)濟(jì)學(xué)理論，才能引導(dǎo)中國(guó)經(jīng)濟(jì)能夠有效利用市場(chǎng)這個(gè)工具，促使經(jīng)濟(jì)迅速、健康地發(fā)展，達(dá)到資源的利用最符合整個(gè)社會(huì)的利益和人民的普遍富裕的良性結(jié)果。

　　另一個(gè)更為根本的問題則是，如果把資源配置交給自由市場(chǎng)，自由市場(chǎng)則會(huì)被資本所控制。那么，由誰來控制資本呢?到底是華爾街壟斷資本和中國(guó)官僚資本，還是全民所有的資本?這更是不可回避的問題，它決定市場(chǎng)工具最終為誰謀利益的問題。如果人民大眾對(duì)公有資本的控制問題一直被置之不理，不認(rèn)真進(jìn)行改革，建構(gòu)人民大眾控制公有資本，公有資本引導(dǎo)市場(chǎng)的有效機(jī)制，而放任資本控制資源配置，那么必定會(huì)讓華爾街壟斷資本和中國(guó)官僚資本一統(tǒng)天下，人民大眾最終失去一切。

× 烏有之鄉(xiāng) WYZXWK.COM

您的打賞將用于網(wǎng)站日常運(yùn)行與維護(hù)。
幫助我們辦好網(wǎng)站，宣傳紅色文化！

歡迎掃描下方二維碼，訂閱烏有之鄉(xiāng)網(wǎng)刊微信公眾號(hào)